Wenn du nach Informationen zu verschiedenen ETFs suchst, wirst du schnell auf Begriffe wie „thesaurierend“ oder „Replikation“ stoßen. Du verstehst davon nur Bahnhof? Kein Problem, wir erklären dir die Bedeutung der wichtigsten Merkmale von ETFs und zeigen dir außerdem eine Übersicht, in welche ETFs du mit unseren VestFolios investieren kannst.
Die wichtigsten Begriffe
Ausschüttungsform:
Bei den thesaurierenden ETFs wird die erzielte Rendite wieder in den ETF reinvestiert. Es werden also bei einer Rendite von beispielsweise 100 Euro wieder neue ETF-Anteile im Wert von 100 Euro gekauft. Das Gegenteil davon sind ausschüttende ETFs. Bei diesen wird dem Anleger bzw. der Anlegerin die Rendite von 100 Euro auf das hinterlegte Referenzkonto ausgezahlt.
Währungssicherung:
Durch währungsgesicherte ETFs kann man sich vor Wechselkursrisiken schützen. Investiert man beispielsweise in Kapitalmärkte mit einer Fremdwährung, kann eine Wertsteigerung des Euros bzw. der Wertverlust der Fremdwährung im Verhältnis zum Euro den Wert der eigenen Anlage schmälern. Übrigens ist bei währungsgesicherten ETFs oft im Namen „Hedge“ enthalten.
Replikationsmethode:
Die Replikationsmethode beschreibt, nach welcher Art ein ETF die Werte eines Index wie zum Beispiel dem Deutschen Aktienindex DAX nachbildet. Denn das Ziel eines ETFs ist es, die Wertentwicklung eines Index so genau wie möglich zu replizieren. Man unterscheidet dabei zwischen drei gängigen Replikationsmethoden, die jeweils unterschiedlichen Einfluss auf die Performance und Kosten eines ETFs haben können.
Physisch: Ein physisch replizierender ETF kauft alle Werte, die in dem nachzubildenden Index vorhanden sind, eins zu eins nach. Ein DAX ETF investiert beispielweise in alle 40 Unternehmen, die im DAX vorhanden sind. Auch die Gewichtung der einzelnen Titel gleicht deren Gewichtung im DAX.
Physisch (Sampling): Dies ist eine Erweiterung der physischen Replikation. Hierbei investiert der ETF nur in eine repräsentative Teilmenge der im Index enthaltenen Titel. Dabei kommt es auf die Gewichtung an: Der ETF investiert nur in die Werte, die im Index eine hohe Gewichtung haben. Werte mit einer sehr geringen Gewichtung werden ausgelassen, da sie keinen großen Einfluss auf die Performance nehmen würden. Somit können Transaktionskosten gespart werden. Dies ist häufig bei Indizes der Fall, in denen sehr viele Werte vertreten sind.
Synthetisch: Anlageklassen wie Rohstoffe oder der Geldmarkt sind oft schwerer zugänglich, da zum Beispiel gewisse Restriktionen gelten. Damit ein ETF trotzdem einen solchen Index nachbilden kann, geht der ETF-Anbieter ein „Tauschgeschäft“ mit einem Partner ein. Dieser Partner, meist ein großes Kreditinstitut, besitzt dabei die gewünschten Werte und verpflichtet sich, dem ETF-Anbieter die Rendite des entsprechenden Indexes auszuzahlen. Im Gegenzug überträgt der ETF-Anbieter in gleicher Höhe Geld und/oder Wertpapiere an das Kreditinstitut, auch Sicherheiten genannt. Nachteilig an diesem Vorgehen sind u. A. die geringere Transparenz für Anleger sowie das zusätzliche Ausfallrisiko des Kreditinstituts.
Diese ETFs sind in unseren VestFolios
Nachfolgend findest du eine Übersicht über die ETFs, die in unseren VestFolios enthalten sind. Bitte beachte dabei, dass je nach VestFolio nicht immer in alle ETFs investiert wird und wir auch immer mal wieder ETFs austauschen, sobald wir dies für nötig halten. Die Daten entsprechen dem Stand vom 17.10.2023
iShares Core MSCI World UCITS ETF
ISIN: IE00B4L5Y983
Anlageklasse und Schwerpunkt: Aktien Industrieländer
Fondsgröße: 52,23 Mrd. Euro
Auflagedatum: 25.09.2009
Ausschüttung: thesaurierend
Währung: USD
Währungsrisiko: nicht gesichert
Replikationsmethode: physisch (sampling)
Top 5 Länder: USA, Japan, Großbritannien, Frankreich, Kanada
Top 5 Branchen: IT/Telekommunikation, Konsumgüter, Finanzen, Gesundheitswesen, Industrie
Invesco MSCI World ETF
ISIN: IE00B60SX394
Anlageklasse und Schwerpunkt: Aktien Industrieländer
Fondsgröße: 3,49 Mrd. Euro
Auflagedatum: 02.04.2009
Ausschüttung: thesaurierend
Währung: USD
Währungsrisiko: nicht gesichert
Replikationsmethode: synthetisch
Top 5 Länder: USA, Japan, Großbritannien, Frankreich, Kanada
Top 5 Branchen: Informationstechnologie, Finanzen, Gesundheitswesen, Konsumgüter, Industrie
UBS ETF (LU) MSCI Emerging Markets UCITS ETF (USD) A-dis
ISIN: LU0480132876
Anlageklasse und Schwerpunkt: Aktien Schwellenländer
Fondsgröße: 3,59 Mrd. Euro
Auflagedatum: 12.11.2010
Ausschüttung: ausschüttend
Währung: USD
Währungsrisiko: nicht gesichert
Replikationsmethode: physisch (sampling)
Top 5 Länder: China, Taiwan, Indien, Südkorea, Brasilien
Top 5 Branchen: Informationstechnologie, Finanzdienstleistungen, Sonstige Konsumgüter, Rohstoffe, Industrie
Amundi Index Solutions Index J.P. Morgan GBI Global Govies ETF
ISIN: LU1708330235
Anlageklasse und Schwerpunkt: Globale Staatsanleihen
Fondsgröße: 2,5 Mrd. Euro
Auflagedatum: 12.12.2017
Ausschüttung: thesaurierend
Währung: EUR
Währungsrisiko: währungsgesichert
Replikationsmethode: physisch (sampling)
Top 5 Länder: USA, Japan, Frankreich, Italien, Großbritannien,
SPDR BBG EURO CORPORATE
ISIN: IE00B3T9LM79
Anlageklasse und Schwerpunkt: Unternehmensanleihen von Industrieländern
Fondsgröße: 659 Mio. Euro
Auflagedatum: 23.05.2011
Ausschüttung: ausschüttend
Währung: EUR
Währungsrisiko: nicht gesichert
Replikationsmethode: physisch (sampling)
Top 5 Länder: Frankreich, USA, Niederlande, Deutschland, Großbritannien
iShares Global Corp Bond EUR hegded UCITS ETF
ISIN: IE00B9M6SJ31
Anlageklasse und Schwerpunkt: Unternehmensanleihen
Fondsgröße: 1,38 Mrd. Euro
Auflagedatum: 25.06.2013
Ausschüttung: ausschüttend
Währung: EUR
Währungsrisiko: währungsgesichert
Replikationsmethode: physisch (sampling)
Top 5 Länder: USA, Großbritannien, Frankreich, Kanada, Niederlande
iShares Global High Yield Corporate Bond ETF Euro hedged
ISIN: IE00BJSFR200
Anlageklasse und Schwerpunkt: Hochzins Unternehmensanleihen aus Industrieländern
Fondsgröße: 2,26 Mrd. Euro
Auflagedatum: 26.04.2019
Ausschüttung: ausschüttend
Währung: EUR
Währungsrisiko: währungsgesichert
Replikationsmethode: physisch (sampling)
Top 5 Länder: USA, Italien, Großbritannien, Frankreich, Deutschland
iShares J.P. Morgan USD EM Bond EUR Hedged UCITS ETF (Dist)
ISIN: IE00B9M6RS56
Anlageklasse und Schwerpunkt: Staatsanleihen Schwellenländer
Fondsgröße: 2,37 Mrd. Euro
Auflagedatum: 08.07.2013
Ausschüttung: ausschüttend
Währung: EUR
Währungsrisiko: währungsgesichert
Replikationsmethode: physisch (sampling)
Top 5 Länder: Mexiko, Indonesien, Saudi Arabien, Türkei, Qatar
WisdomTree Enhanced Commodity ex-Agriculture UCITS ETF
ISIN: IE00BDVPNV63
Anlageklasse und Schwerpunkt: Rohstoffe
Fondsgröße: 111,44 Mrd. Euro
Auflagedatum: 12.07.2021
Ausschüttung: thesaurierend
Währung: USD
Währungsrisiko: gesichert
Replikationsmethode: synthetisch
Branchen: Rohstoffe, Bergbau/Metalle/Mineralien, Energie
db x-trackers II EONIA UCITS ETF 1C
ISIN: LU0290358497
Anlageklasse und Schwerpunkt: Geldmarkt
Fondsgröße: 1.74 Mrd. Euro
Auflagedatum: 25.05.2007
Ausschüttung: thesaurierend
Währung: EUR
Währungsrisiko: nicht gesichert
Replikationsmethode: synthetisch
Die Geldanlage in Fonds ist mit Risiken verbunden, die zu einem Verlust deines eingesetzten Kapitals führen können. Historische Werte oder Prognosen geben keine Garantie für die zukünftige Wertentwicklung. Bitte mach dich deshalb mit unseren Risikohinweisen vertraut.
Die Geldanlage in Fonds ist immer auch mit Risiken verbunden, die zu einem Verlust deines eingesetzten Kapitals führen können. Historische Werte oder Prognosen geben keine Garantie für die zukünftige Wertentwicklung, die zukünftige Wertentwicklung kann von dieser Performance abweichen. Bitte mach dich deshalb mit unseren Risikohinweisen vertraut.
